M&Aアドバイザーの仕事内容とは？

M&Aとは何か、基本的な概要

M&Aとは、「Mergers and Acquisitions」の略で、日本語で言えば「合併と買収」を指します。狭義においては、企業の吸収合併や新設合併、株式譲渡、新株発行、株式交換など、企業間の資本関係を整理することで経営を効率化する手法を指します。また、広義では、事業提携や合弁会社の設立など、企業間の戦略的パートナーシップも含まれます。

M&Aは、後継者問題の解消、新市場への参入、規模の拡大や収益性の向上といったさまざまな理由で行われます。そのため、M&Aアドバイザーの仕事は、単に取引を成立させるだけではなく、企業の将来価値や目標を考慮した戦略的支援が求められる点が特徴です。

買収側と売却側、それぞれのサポート内容

M&Aアドバイザーの仕事は、買収側（買い手企業）と売却側（売り手企業）で異なる役割を担います。

買収側の支援業務では、戦略的なターゲット企業の選定、財務分析、買収スキームの立案、資金調達のサポートを行います。また、企業価値の評価や将来のシナジー効果の試算を通じて、買収の成功確率を高める役割を果たします。

一方で、売却側に対しては、売却スキームの設計、希望価格の設定、市場調査やバイヤー（買い手）の選定、そして契約条件の交渉支援を提供します。特に、経営者の意向や従業員の雇用継続といった非財務的なニーズにも深く寄り添い、取引の円滑な進行を図ります。

これらの業務を通じて、買収側と売却側の利害調整を行い、双方が満足する取引を実現することがM&Aアドバイザーの最大の使命です。

必要なスキルや知識

M&Aアドバイザーとして活躍するには、幅広いビジネススキルと専門知識が求められます。財務・会計の知識はもちろんのこと、税務、法律、そしてマーケティングのスキルも必要不可欠です。これらの知識がなければ、複雑なM&A取引のプロセスを正確に導くことは困難です。

また、買収側や売却側の意思決定者とのコミュニケーション能力も極めて重要です。交渉力や調整力はもちろん、双方の潜在的なニーズを見抜く洞察力が求められます。さらに、市場動向を的確に把握するための分析能力や、迅速な意思決定を支える判断力も重要な要素となります。

最後に、M&Aアドバイザーの仕事には多忙さもしばしば伴います。そのため、高いストレス耐性と効率的なスケジュール管理能力も、成功するために欠かせないスキルの一つです。

M&Aアドバイザーの一日の流れ

朝の準備とクライアントとのミーティング

M&Aアドバイザーの一日は、主に朝の準備から始まります。朝の時間帯では、当日のスケジュール確認や重要な案件の進捗確認が行われます。また、クライアントとのミーティングに備えるための資料の最終調整や、インターネットを活用した市場の動向確認も重要な業務の一つです。特に、初めてのクライアントミーティングでは、相手の状況や要望を的確に把握するための事前準備が欠かせません。この段階で細緻な計画を立てることにより、M&Aアドバイザーとしての信頼感を高めることができます。

市場調査やデータ分析業務

ミーティングの後は、M&Aアドバイザーにとって欠かせない市場調査やデータ分析業務に取り掛かります。たとえば、企業価値の評価や市場動向のリサーチを行い、売却先や買収先候補について具体的なデータを基にした提案を作成します。この作業では財務諸表の分析や業界知識が重要であり、専門的な知識が求められます。また、買収企業と売却企業双方の条件を満たすような最適なマッチングを見つけるため、細かいデータ比較も不可欠です。こうした業務は、M&Aがどんな仕事かを象徴する、分析力と戦略立案を兼ね備えた特性を示しています。

交渉・調整業務と対策会議

午後以降は、交渉や調整業務が中心となることが多いです。買収企業と売却企業の双方が抱える懸案事項を整理し、合意に向けた交渉の橋渡しを行います。条件面での細かな調整や、法務・税務の専門家との連携も必要です。加えて、交渉の際に問題が生じる場合には、対策会議を開き、チーム全体で課題解決のための検討を行います。このような業務はM&Aアドバイザーの経験値が求められる場面でもあり、取引の成否に大きく関わります。クライアントに寄り添いながら効率よく調整を進めることで、案件成功への道筋が築かれていきます。

M&A業務におけるやりがいや課題

スケールの大きな仕事がもたらす充実感

M&Aアドバイザーの仕事の魅力の一つは、企業の未来に大きな影響を与えるスケールの大きな仕事に携われることです。M&Aはただの企業の合併・買収ではなく、経営戦略の一環として新たな市場に進出したり、事業の成長基盤を強化する重要な手段です。そのため、ひとつのプロジェクトが成功したときには、経営者や社員だけでなく、関係する業界全体にも変化を生むことがあります。M&Aアドバイザーとして、クライアントの戦略をサポートしながら大きな成果を生む瞬間には、大きな充実感を感じます。

精度を求められる中での挑戦

M&Aアドバイザーには、高い精度が求められる業務が日常的にあります。財務データの分析、市場調査、リスク評価など、膨大な情報を緻密に整理し、適切な提案を行うことが必要です。その中で、予測や計画の正確さが求められるプレッシャーもあります。しかし、この挑戦をひとつひとつ克服することで、自分のスキルが磨かれ、プロジェクトが着実に前進していくのを実感できます。M&Aが「どんな仕事」かと考えた場合、こうした困難もやりがいの一部となっていると言えるでしょう。

クライアントに深く寄り添う達成感

M&Aアドバイザーとしてのもう一つの大きなやりがいは、クライアントに深く寄り添い、経営者やその会社の未来をサポートできることです。M&Aプロジェクトでは、クライアントの悩みや不安に真摯に対応し、問題解決を図る場面が多くあります。そのプロセスで培われる信頼関係は非常に深く、取引が無事に成立したときには、クライアントとともに達成感を共有できます。特に中小企業の事業承継や、新たな挑戦を支える案件の場合、社会貢献につながる仕事としての意義も感じられます。

M&Aアドバイザーとして働くために必要なキャリアステップ

関連する職種や資格

M&Aアドバイザーとして働くためには、まず関連する職種や取得しておくべき資格について理解しておくことが重要です。関連する職種としては、投資銀行業務、コンサルティング（特に戦略コンサルティング）、財務アドバイザリーや会計士などが挙げられます。これらの業務に従事することで、M&Aに必要な資産評価能力や戦略立案のスキルを磨くことができます。

また、資格取得もキャリアアップに役立ちます。具体的には、公認会計士（CPA）、税理士、証券アナリスト（CFA）、M&Aに特化した資格であるM&Aシニアエキスパート（M&A SE）などが推奨されます。これらの資格は、M&Aアドバイザーとして必要な財務知識や法律の理解度を証明し、企業や顧客からの信頼を築くためにも役立つでしょう。

未経験から始めるためのポイント

M&A業界に未経験からチャレンジする場合、まずは基礎的な知識を習得することが大切です。「M&A とは何か」といった基本的な用語や業務内容について理解するための書籍を読むほか、セミナーやオンライン講座を受講するのも有効な手段です。また、実務経験を積むために、金融業界やコンサルティングファームで働きながら、M&A業務に関わる機会を探すことが重要です。

同時に企業分析や財務データの読み方を学び、財務モデリングのスキルを習得することも求められます。さらに、ネットワーキングを通じてM&A業界のプロフェッショナルと繋がることで、業界へのアクセスや具体的なアドバイスを得られる可能性が広がります。「M&Aはどんな仕事か」に関する現場の生の声を聞くことで、業務内容への理解が深まるでしょう。

キャリアの成長と将来の展望

M&Aアドバイザーのキャリアは、豊富な経験を積むことで大きな成長を遂げることが可能です。業界で積み重ねた実績により、クライアントからの信頼や評価が高まり、より規模の大きな案件や複雑な取引にも挑戦できるでしょう。また、海外案件を手掛けるチャンスもあり、グローバルな視野でキャリアを展開することも可能です。

将来的には、M&A仲介会社やコンサルティングファームでのシニアポジション、または独立して自らM&Aの専門会社を立ち上げる道などがあります。さらに、M&Aアドバイザーとしての経験を活かして、企業の経営陣として活躍することも考えられます。M&Aアドバイザーの仕事は、多様な選択肢とスケールの大きな未来が広がる職種といえるでしょう。